Fyra banker inleder bevakning av Hacksaw med köp - Jefferies ser 70 procent uppsida
Flera banker inledde under tisdagsmorgonen bevakning av den nynoterade gambling-leverantören Hacksaw med rekommendationen köp. Mest optimistiska är Jefferies, som sätter riktkursen till 130 kronor.
ANNONS
Jefferies lyfter fram att Hacksaw har en lönsam affärsmodell, stark historik av tillväxt samt en tydlig väg för tillväxt på medellång sikt, möjligheten för ytterligare uppsida genom bolagets plug & play-plattform och en stark balansräkning med en nettokassa på 53 miljoner euro.
"I linje med andra spelbolag i vårt bevakningsuniversum är vår riktkurs på 130 kronor (över 70 procent uppsida) baserad på en DCF-värdering. Aktiekursen förutsätter i praktiken en tillväxt på 5 procent efter räkenskapsåret 2027 jämfört med Hacksaws långsiktiga mål på över 30 procent. Vi noterar även en FCF yield på 9,1 procent och en låg ev/ebitda-multipel på 7,5x för FY2026E, vilket är lägre än jämförelsebolaget Evolution (9,8x) och globala B2B-spelbolag (8,5x), särskilt i relation till en prognostiserad genomsnittlig årlig ebitda tillväxt på 43 procent över tre år", skriver Jefferies i en färsk analys.
Citigroup sätter riktkursen till 113 kronor och inleder också med köp. Även Berenberg har köp som rekommendation, men med riktkursen 100 kronor. DNB Carnegie inleder med köp och riktkursen 105 kronor.
Aktien stiger 3,9 procent under morgonen till 77,95 kronor senast betalt, att jämföra med teckningskursen vid noteringen i juni som var 77 kronor.
