Sverigefonder med fem stjärnor i Morningstar Rating tappar ofta i betyg och avkastning efter toppnoteringen. Det visar en genomgång från Privata affärer och Dagens industri.
ANNONS
Av fonder med högsta betyg 2016 har hälften fallit till en till tre stjärnor inom fem år, en nivå som består i dag. Endast fyra har behållit toppbetyg.
”Det visar snarare hur svårt det är att konsekvent överträffa marknaden och konkurrenter över tid. Morningstars stjärnbetyg är ett strikt bakåtblickande mått”, säger Morningstars Johanna Englundh.
Experter varnar för att tolka betygen som prognoser och att jaga tidigare vinnare.
Morningstar har även sin så kallade medaljranking vilket är ett betyg som ska vara tänkt att vara mer framåtblickande. Men Englundh menar att man inte ska förlita sig helt på detta betyg heller.
”Det viktigaste är att använda diverse betyg som ett komplement och inte glömma bort att göra sin egen analys för att se till att fonden passar i den egna portföljen”, säger Johanna Englundh.
