Prisinformation från TradingView
Aktie-Ansvar Räntestrategi ökade 0,62 procent i juli - underliggande räntor och kreditspreadar gynnade utvecklingen
Bildkälla: Stockfoto

Aktie-Ansvar Räntestrategi ökade 0,62 procent i juli - underliggande räntor och kreditspreadar gynnade utvecklingen

Fonden Aktie-Ansvar Räntestrategi steg 0,62 procent i juli. Sedan årsskiftet har fonden avkastat 3,53 procent. På rullande 12 månader har fonden avkastat 4,43 procent. Det framgår av en månadsrapport skriven av fondens förvaltare Maria Ljungqvist.

Fonden gynnades av både underliggande räntor och kreditspreadar under juli.

“Över hälften av avkastningen i juli härrör från de underliggande räntorna, alltså räntan exklusive kreditspreaden. Framförallt har fonden tjänat på de underliggande räntornas bidrag till den löpande portföljräntan, men det faktum att underliggande räntor föll gav också ett litet positivt bidrag i juli tack vare att fonden har haft viss ränteduration på strax under 1 år”, skriver Ljungqvist.

Vidare skriver förvaltaren att kreditexponeringen potentiellt kan ge god avkastning på de spreadnivåer som uppstått efter att de ökade under 2022 och därefter stabiliserades. Under månaden bidrog kreditpåslagen men fick ett neutralt bidrag från rörelserna i kreditspreadarna.

“Fastighetssektorn stod för en stor del av kreditspreadarnas bidrag till den löpande portföljräntan i juli eftersom kreditpåslagen i sektorn är 2-3 gånger högre än för andra bolag med motsvarande rating eller kreditkvalitet", fortsätter förvaltaren.

Vad gäller kreditspreaderna fick fonden ett positivt bidrag från bankobligationer, främst från efterställd bankskuld (AT1). Fondens obligationsinnehav utgivna i fastighetssektorn tyngde å andra sidan utvecklingen.

"Bland annat har Heimstaden (kreditbetyg BB+ från Fitch) och Heimstaden Bostad (kreditbetyg BBB från S&P) fortsatt varit i medialt strålkastarljus som en del av rapporteringen runt Alecta. Alecta är tillsammans med Heimstaden största ägare i Heimstaden Bostad. Bland övriga ägare finns Folksam, Ericssons och Sandviks pensionsstiftelser samt Pensionsmyndigheten", förklarar Ljungqvist ytterligare.

Aktie-Ansvar Räntestrategi har en kreditduration på 3,2 år och är därmed positionerad för en miljö där kreditspreadar helst är stabila, alternativt minskar. Räntedurationen låg på 0,9 år vid utgången av månaden.

De största innehaven i fondens portfölj vid månadsskiftet var Stadshypotek, Swedbank Hypotek och Nordea Hypotek med portföljvikter om 11,64, 9,18 respektive 3,39 procent.

Aktie-Ansvar Räntestrategi, %juli, 2023
Fond MM, förändring i procent0,62
Fond i år, förändring i procent3,53
Fond ett år, förändring i procent4,43

Finwire / Börsvärlden

Publicerad 10 August 2023, 11:48
RELATERAT FRÅN FINWIRE

16:01

Lannebo Sverige Hållbar minskade 0,4 procent i april – avyttrat hela innehavet i Thule

15:51

Lannebo Sverige Plus minskade 2,8 procent i april – större köp i SEB, Trelleborg och Hexpol

15:43

Lannebo Sverige minskade 2,6 procent i april – ser tydliga risker i världsekonomin

15:25

Lannebo Småbolag Select minskade 0,5 procent i april – starka rapporter från Lifco och Mycronic

14:39

Lannebo Småbolag var oförändrad under april – stabila Q1-rapporter från portföljbolagen

14:31

Lannebo Mixfond Offensiv ökade 0,1 procent i april – uppskjutna tullar fick marknaderna att återhämta sig

14:28

Lannebo Mixfond minskade 0,1 procent i april – stark utveckling för banker

14:14

Lannebo High Yield minskade 0,7 procent i april – stora rörelser på räntemarknaden

Aktuellt
SENASTE
19:08

Antalet aktiva olje- och gasriggar i Kanada gick ner 5,0 procent till 114 stycken senaste veckan

19:06

Antalet aktiva olje- och gasriggar i USA minskade 1,0 procent till 578 stycken senaste veckan

16:45

Trump återupplivar National Space Council - Politico

16:23

Alligator Bioscience: 85 procent av teckningsoptionsprogrammet har säkerställts

15:03

Syncro Groups emissionsgaranter tilldelas större delen av företrädesemissionen

14:29

Clavister - Planting more growth seeds - ABG

14:18

Bullish sentiment i USA steg under senaste veckan - AAII

14:16

Ferrari hoppas på comeback i Kina med hjälp av första eldriven bil - BN

Aktuellt
MEST LÄSTA

Lundin Gold ökar vinsten rejält - ger extrautdelning

Viss ökning i bostadspriser i april - Svensk Mäklarstatistik

Lyfts ökar rörelsevinsten, steg på höjt återköpsprogram

Volkswagen återkallar ID. Buzz – baksätet för brett enligt amerikanska regler

Kinas export ökade 8,1 procent på årsbasis i april - väntat var ökning 2,0 procent
Börsvärldens nyhetsbrev
SENASTE
19:08

Antalet aktiva olje- och gasriggar i Kanada gick ner 5,0 procent till 114 stycken senaste veckan

19:06

Antalet aktiva olje- och gasriggar i USA minskade 1,0 procent till 578 stycken senaste veckan

16:45

Trump återupplivar National Space Council - Politico

16:23

Alligator Bioscience: 85 procent av teckningsoptionsprogrammet har säkerställts

15:03

Syncro Groups emissionsgaranter tilldelas större delen av företrädesemissionen

14:29

Clavister - Planting more growth seeds - ABG

14:18

Bullish sentiment i USA steg under senaste veckan - AAII

14:16

Ferrari hoppas på comeback i Kina med hjälp av första eldriven bil - BN

LÄS MER

Dragning uppåt för basmetaller inför helgens handelssamtal mellan Kina och USA

Antalet aktiva olje- och gasriggar i USA minskade 1,0 procent till 578 stycken senaste veckan

Ferrari hoppas på comeback i Kina med hjälp av första eldriven bil - BN

BofA flaggar för att europeiska aktier kan falla 15 procent

Karnov Group väntas redovisa 180 miljoner kronor i justerat ebita - Modular

Trump tycker tullar om 80 procent mot Kina 'verkar rätt'

Fed-topp: Tullarna höjer sannolikt inflationen, sänker tillväxten och ger högre arbetslöshet

Tin Fonder har sålt hela innehavet i Sinch, AMF fortsätter sälja - Holdings